【知識點(diǎn)一】企業(yè)債券發(fā)行條件
　　1.基本條件(有6點(diǎn)，主要強(qiáng)調(diào)如下兩點(diǎn))
　　(4)企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益良好，發(fā)行企業(yè)債券前連續(xù)3年盈利;
　　(5)企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券的總面額不得大于該企業(yè)的自有資產(chǎn)凈值。
　　對于公司債券的公開發(fā)行，《證券法》的要求：
　　(1)股份有限公司的凈資產(chǎn)額不低于人民幣3000萬元，有限責(zé)任公司的凈資產(chǎn)額不低于人民幣6000萬元;
　　(2)累計(jì)債券余額不超過公司凈資產(chǎn)額的40%;
　　(3)最近3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利息;
　　(4)籌集的資金投向符合國家產(chǎn)業(yè)政策;
　　(5)債券的利率不得超過國務(wù)院限定的利率水平;
　　(6)國務(wù)院規(guī)定的其他條件。
　　2.募集資金的投向
　　提示：
　　企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券所籌資金不得用于房地產(chǎn)買賣、股票買賣和期貨交易等與本企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營無關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)性投資;不得用于彌補(bǔ)虧損和非生產(chǎn)性支出。
　　3.禁止發(fā)行的情況
　　(1)公司前1次發(fā)行的債券尚未募足的;
　　(2)公司對已公開發(fā)行的債券或者其債務(wù)有違約或者延遲支付本息的事實(shí)，且仍處于繼續(xù)狀態(tài)的;
　　(3)改變公司公布的資金用途。