以下是證券從業(yè)資格考試中的《證券投資基金》科目的第三章第二節(jié)“基金的交易、申購(gòu)與贖回”相關(guān)知識(shí)點(diǎn)介紹，請(qǐng)考生們查看！
 
　　一、基金的定期定額投資業(yè)務(wù)
　　基金“定期定額投資”：投資者在每月固定的時(shí)間以固定的金額投資到指定的開放式基金中。
　　優(yōu)勢(shì)：進(jìn)入門檻低；降低風(fēng)險(xiǎn)，攤薄成本。
　　并非所有開放式基金都可參與定投，這與該基金管理人是否開展該基金的定投業(yè)務(wù)。
 
　　二、巨額贖回的認(rèn)定及處理方式
　　單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)超過基金總份額的10%時(shí)，為巨額贖回。
　　單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)：該基金的贖回申請(qǐng)加上基金轉(zhuǎn)換中的該基金的轉(zhuǎn)出申請(qǐng)之和，扣除當(dāng)日發(fā)生的該基金申購(gòu)申請(qǐng)及基金轉(zhuǎn)換中該基金的轉(zhuǎn)入申請(qǐng)之和后得到的余額。
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　　管理人可在當(dāng)日接受贖回比例不低于上一日基金總份額10%的前提下，對(duì)其余贖回申請(qǐng)延期辦理。轉(zhuǎn)入下一開放日的贖回申請(qǐng)不享有贖回優(yōu)先權(quán)，并將以下一個(gè)開放日的基金份額凈值為基準(zhǔn)計(jì)算贖回金額。以此類推，直到全部贖回為止。
　　發(fā)生巨額贖回及部分延期贖回時(shí)，管理人應(yīng)立即向中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案，在3個(gè)工作日內(nèi)在至少一種中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的信息披露媒體公告，并說明有關(guān)處理方法。
　　基金連續(xù)2個(gè)開放日以上發(fā)生巨額贖回，如管理人任務(wù)有必要，可暫停接受贖回申請(qǐng)；已接受的可延緩支付贖回款項(xiàng)，但不得超過正常支付時(shí)間20個(gè)工作日，并應(yīng)當(dāng)在至少一種中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的信息披露媒體公告。
 
　　三、申購(gòu)、贖回的登記與款項(xiàng)的支付
　　申購(gòu)成功后，登記機(jī)構(gòu)一般在T+1日為投資者辦理增加權(quán)益的登記手續(xù)，投資者在T+2日起有權(quán)贖回該部分的基金份額。投資者贖回基金份額成功后，登記機(jī)構(gòu)一般在T+1日為投資者辦理扣除權(quán)益的登記手續(xù)。
　　管理人可在法律法規(guī)允許的范圍內(nèi)，對(duì)登記辦理時(shí)間進(jìn)行調(diào)整，并最遲于開始實(shí)施前3個(gè)工作日內(nèi)在至少一種中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的信息披露媒體公告。
　　基金申購(gòu)采用全額繳款方式。
　　對(duì)一般基金而言，管理人應(yīng)當(dāng)在自受理基金投資者有效贖回申請(qǐng)之日起7個(gè)工作日內(nèi)支付贖回款項(xiàng)。
 
　　四、收費(fèi)模式以及申購(gòu)份額、贖回金額的確定
　　申購(gòu)費(fèi)：一般需繳納，但費(fèi)率不會(huì)超過申購(gòu)金額的5%
　　贖回費(fèi)：一般需繳納，但證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定除外。費(fèi)率不得超過基金份額贖回金額的5%，扣除手續(xù)費(fèi)后，贖回費(fèi)余額不得低于贖回費(fèi)總額的25%，并應(yīng)當(dāng)歸入基金財(cái)產(chǎn)。
　　相關(guān)計(jì)算公式： 申購(gòu)費(fèi)用＝凈申購(gòu)金額×申購(gòu)費(fèi)率
　　凈申購(gòu)金額＝申購(gòu)金額/（1＋申購(gòu)費(fèi)率）
　　申購(gòu)份額＝申購(gòu)金額/申購(gòu)當(dāng)日基金單位凈值
　　贖回金額＝贖回總額－贖回費(fèi)用
　　贖回總額＝贖回?cái)?shù)量×贖回日基金份額凈值
　　贖回費(fèi)用＝贖回總額×贖回費(fèi)率
　　贖回費(fèi)率一般按持有時(shí)間的長(zhǎng)短分級(jí)設(shè)置。
　　貨幣市場(chǎng)基金費(fèi)用比較低，通常申購(gòu)、贖回費(fèi)率為0.一般地，從基金財(cái)產(chǎn)中計(jì)提不高于0.25%的銷售服務(wù)費(fèi)。
 
　　五、申購(gòu)、贖回的原則
　　（一）股票基金、債券基金的申購(gòu)、贖回原則
　　1、“未知價(jià)”交易原則。只能以申購(gòu)、贖回日交易時(shí)間結(jié)束后管理人公布的基金份額凈值為基準(zhǔn)進(jìn)行計(jì)算。
　　2、“金額申購(gòu)、份額贖回”原則。
　?。ǘ┴泿攀袌?chǎng)基金的申購(gòu)、贖回原則
　　1、“確定價(jià)”原則。
　　2、“金額申購(gòu)、份額贖回”原則
 
　　六、申購(gòu)和認(rèn)購(gòu)的區(qū)別
　　認(rèn)購(gòu)是在基金設(shè)立募集期內(nèi)申請(qǐng)購(gòu)買；申購(gòu)是在基金合同生效后申請(qǐng)購(gòu)買。
　　一般情況下，認(rèn)購(gòu)期費(fèi)率比申購(gòu)期優(yōu)惠。認(rèn)購(gòu)份額一般要經(jīng)過封閉期才能贖回，申購(gòu)份額在申購(gòu)成功后第二個(gè)工作日才能贖回。
　　在認(rèn)購(gòu)期內(nèi)產(chǎn)生的利息以注冊(cè)登記中心的記錄為準(zhǔn)，在基金成立時(shí)，自動(dòng)轉(zhuǎn)換為投資者的基金份額{利息收入增加了投資者的認(rèn)購(gòu)份額}
　　在購(gòu)買過程中，在交易時(shí)間內(nèi)，投資者可多次提交認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)申請(qǐng)，注冊(cè)登記人對(duì)投資者認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)費(fèi)用按單個(gè)交易賬戶單筆分別計(jì)算。
　　一般來說，認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)不得撤銷；申購(gòu)申請(qǐng)可在當(dāng)日15：00前提交撤銷申請(qǐng)，予以撤銷。
 
　　七、封閉式基金的交易

 
　　八、開放式基金的申購(gòu)與贖回

 
　　九、基金份額的轉(zhuǎn)換、非交易過戶、轉(zhuǎn)托管與凍結(jié)

 
　　十、ETF份額的上市交易與申購(gòu)、贖回

 
　　十一、LOF份額的上市交易及申購(gòu)和贖回

 
　　十二、QDII基金的申購(gòu)與贖回

 
　　高頓網(wǎng)校贈(zèng)言：鍥而舍之，朽木沒有開；半途而興，金石可鏤。——荀況