一、單選題
　　
　　16. 注重基金的長期成長，強調為投資者帶來經常性收益的是( )。
　　
　　A 收入型基金
　　
　　B 指數型基金
　　
　　C 成長型基金
　　
　　D 平衡型基金
　　
　　答案:C
　　
　　[解析] 本題考查不同基金的特點。
　　
　　收入型基金是主要投資于可帶來現(xiàn)金收入的有價證券，以獲取當期的*5收入為目的，以追求基金當期收入為投資目標的基金，這類基金的成長性較弱，但風險相應也較低。指數型基金是一種以擬合目標指數、跟蹤目標指數變化為原則，實現(xiàn)與市場同步成長的基金品種。平衡型基金以兼顧長期資本和穩(wěn)定收益為目標。通常有一定比重資金投資于固定收益的工具，如債券、可轉換公司債券等，以獲取穩(wěn)定的利息收益，控制風險，其他的部分則投資股票，以追求資本利得。
　　
　　概念描述題。關鍵字對應法，“長期成長”對應“成長型基金”。
　　
　　17. 某投資者購買了50000美元利率掛鉤外匯結構性理財產品(一年按360天計算)，該理財產品與LIBOR掛鉤，協(xié)議規(guī)定，當LIBOR處于2%～2.75%區(qū)間時，給予高收益率6%;若任何一天LIBOR超出2%～2.75%區(qū)間，則按低收益率2%計算。若實際一年中LIBOR在2%～2.75%區(qū)間為90天，則該產品投資者的收益為( )美元。
　　
　　A 750
　　
　　B 1500
　　
　　C 2500
　　
　　D 3000
　　
　　答案:B
　　
　　[解析] 根據題意
　　
　　18. 下列描述中，適于描述開放式基金的有( )個，適于描述封閉式基金的有( )個。 ①基金的資金規(guī)模具有可變性; ②在證券交易所按市價買賣; ③所募集到的資金可全部用于投資; ④受益憑證可贖回; ⑤依據公司法組建，并依據公司章程經營基金資產; ⑥投資者欲買入基金時，只有向基金管理公司或銷售機構申購這一種渠道。
　　
　　A 3，3
　　
　　B 3，2
　　
　　C 2，4
　　
　　D 2，3
　　
　　答案:B
　　
　　[解析] ①④⑥適于描述開放式基金。開放式基金是指基金的總份額不固定，基金發(fā)行以后基金持有者可隨時向基金管理公司或銷售機構申購或要求贖回基金份額，即基金的份額始終處于一種開放的狀態(tài)。②③適于描述封閉型基金。封閉型基金已經發(fā)售完畢，基金總額就確定了，基金份額不可贖回也不接受申購。但投資者可以在證券交易所交易已發(fā)行的基金份額。由于基金總額不變，籌集到的資金可全部用于投資。⑤描述的是公司型基金的特點。
　　
　　19. 下列關于黃金理財產品的特點，說法不正確的是( )。
　　
　　A 抗系統(tǒng)風險的能力強
　　
　　B 具有內在價值和實用性
　　
　　C 存在市場不充分風險和自然風險
　　
　　D 收益和股票市場的收益正相關
　　
　　答案:D
　　
　　[解析] 黃金的收益和股票的收益不相關甚至負相關。
　　
　　20. 下列不屬于人身保險的是( )。
　　
　　A 人壽保險
　　
　　B 意外傷害保險
　　
　　C 健康保險
　　
　　D 責任保險
　　
　　答案:D
　　
　　[解析] 責任保險的保障對象是投保人按照法律應當承擔的損害賠償責任。
　　
　　21. 保險產品具有其他投資理財工具不可替代的( )。
　　
　　A 投資功能
　　
　　B 套利功能
　　
　　C 保障功能
　　
　　D 儲蓄功能
　　
　　答案:C
　　
　　[解析] 保險產品最顯著的特點是具有其他投資理財工具不可替代的保障功能。購買保險產品，一方面消除風險的不確定性給個人和家庭帶來的憂慮和恐懼，促使人們有計劃的安排家庭生活;另一方面，一旦保險事故發(fā)生，個人和家庭可以及時得到保險公司的補償或給付，迅速恢復安定的生活。
　　
　　分析題干，這個問題可以分為兩部分，首先應該是保險產品具有的功能，再則這個功能應該是保險所特有的，其他產品無法替代的，根據這兩個原則，選項中排除即可。實際上，本題用第二個條件排除就可以了。黃金、房地產、證券等具有投資功能;衍生品有套利功能;儲蓄存款有儲蓄功能;只有保障功能是保險產品獨有的。
　　
　　22. 假定從某一股市采樣的股票為A、B、C、D四種，在某一交易日的收盤價分別為5元、16元、24元和35元，基期價格分別為4元、10元、16元和28元，基期交易量分別為100、80、150和50，用加權股價平均法(以基期交易量為權數，基期市場股價指數為100)計算的該市場股價指數為( )。
　　
　　A 138
　　
　　B 128.4
　　
　　C 140
　　
　　D 142.6
　　
　　答案:D
　　
　　[解析] 根據加權股價平均法的計算公式：
　　
　　23. ( )是指如果期權立即執(zhí)行，買方具有正的現(xiàn)金流(這里暫不考慮期權費因素)。
　　
　　A 溢價期權
　　
　　B 平價期權
　　
　　C 折價期權
　　
　　D 貨幣期權
　　
　　答案:A
　　
　　[解析] 溢價期權又叫實值期權或正值期權，是指內在價值大于。的期權。買權時，指協(xié)議價格低于市場買入價格。賣權時，指協(xié)議價格高于市場賣出價格。折價期權的含義正好相反。平價期權的協(xié)議價格與市場價格相等。
　　
　　24. 我國《公司法》規(guī)定，公司本次發(fā)行債券后累計公司債券余額不超過最近一期期末凈資產額的( )。
　　
　　A 30%
　　
　　B 40%
　　
　　C 50%
　　
　　D 60%
　　
　　答案:B
　　
　　[解析] 見《公司法》對于發(fā)行債券的規(guī)定。
　　
　　25. 金融中介可以分為交易中介和服務中介，下列屬于交易中介的是( )。
　　
　　A 會計師事務所
　　
　　B 投資顧問咨詢公司
　　
　　C 律師事務所
　　
　　D 有價證券承銷入
　　
　　答案:D
　　
　　[解析] 交易中介是通過市場為買賣雙方成交撮合，并從中收取傭金的金融機構。服務中介本身不是金融機構，但卻是金融市場上不可或缺的，其他幾項都是服務中介。注意區(qū)分交易中介和服務中介。
　　
　　26. 下列關于債券贖回的說法，不正確的是( )。
　　
　　A 有的債券契約賦予發(fā)行人在到期日前全部或部分贖回已發(fā)行債券的權利
　　
　　B 附有贖回權的債券的潛在資本增值有限
　　
　　C 在保護期內，發(fā)行人可以行使贖回權
　　
　　D 發(fā)行人可以通過使用這項權利以更低的利率籌集資金
　　
　　答案:C
　　
　　[解析] 可贖回債券在發(fā)行時就約定發(fā)行人有權在特定的時間按照某個價格強制從債券持有人手中將其贖回。在市場利率跌至比可贖回債券的票面利率低得多的時候，債務人如果認為將債券贖回并且按照較低的利率重新發(fā)行債券，比按現(xiàn)有的債券票面利率繼續(xù)支付利息要合算，就會將其贖回。因此可贖回債券的資本增值有限，發(fā)行人行使贖回權就可以按照較低的市場利率籌集資金。
　　
　　可贖回條款通常在債券發(fā)行幾年之后才開始生效，生效前的這段時間稱為保護期，保護期內發(fā)行人不能行使贖回權。
　　
　　27. 一張5年期，票面利率10%，市場價格950元，面值1 000元的債券，若債券發(fā)行人在發(fā)行1年后將債券贖回，贖回價格為1100元，且投資者在贖回時獲得當年的利息收入，則提前贖回收益率為( )。
　　
　　A 10%
　　
　　B 12.3%
　　
　　C 26.3%
　　
　　D 20%
　　
　　答案:C
　　
　　[解析] 根據可贖回收益率的計算公式，950=(1 000×10%+1 100)÷(1+r)，r即為提前贖回的收益率。r=1200÷950-1=26.3%。
　　
　　28. 在外匯理財產品中，( )是指將基礎產品如儲蓄、浮動收益產品等，與利率期權、匯率期權等相結合，并在合約中體現(xiàn)這種期權的復合產品。
　　
　　A 結構類投資工具
　　
　　B 浮動收益類產品
　　
　　C 實盤外匯買賣
　　
　　D 期權類產品
　　
　　答案:A
　　
　　[解析] 結構類外匯理財產品的定義。其特點就是基礎工具與衍生工具的結合。
　　
　　29. 下列關于債務管理的說法中，不正確的是( )。
　　
　　A 總負債一般不應超過凈資產
　　
　　B 短期債務和長期債務的比例應為0.4
　　
　　C 當債務問題出現(xiàn)危機的時候，可以通過債務重組來實現(xiàn)財務狀況的改善
　　
　　D 還貸款的期限不要超過退休的年齡
　　
　　答案:B
　　
　　[解析] 短期債務和長期債務的合理比例沒有一定之規(guī)，要充分考慮債務的時間特性和客戶生命周期以及家庭財務資源的時間特性要匹配。
　　
　　30. 一般而言，按收益率從小到大順序排列正確的是( )。
　　
　　A 普通債券普通股票國債
　　
　　B 國債普通債券普通股票
　　
　　C 普通股票國債普通債券
　　
　　D 普通股票普通債券國債
　　
　　答案:B
　　
　　[解析] 一般而言，高風險總是伴隨著高收益。國債的風險最小，其收益也最低;股票風險*5，收益*6。