一、保證金制度
　　1.國際市場(chǎng)上保證金制度的特點(diǎn)：
　　(1)保證金與風(fēng)險(xiǎn)對(duì)應(yīng)
　　(2)交易所根據(jù)合約特點(diǎn)設(shè)定最低保證金標(biāo)準(zhǔn)，并根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行調(diào)節(jié)。
　　(3)保證金的收取分級(jí)進(jìn)行，分為會(huì)員保證金和客戶保證金。
　　2.我國期貨交易保證金制度的特點(diǎn)
　　(1)比例隨交割的臨近而提高。
　　(2)比例隨著合約持倉量的增大而提高。
　　(3)交易出現(xiàn)連續(xù)漲、跌停板時(shí)，比例提高
　　(4)連續(xù)若干個(gè)交易日的價(jià)格累積漲、跌幅達(dá)到一定程度時(shí)，交易所采取相應(yīng)措施。
　　(5)交易異常時(shí)，調(diào)整比例。
　　二、當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度
　　(1)對(duì)所有賬戶的交易及頭寸按不同品種、不同月份的合約分別進(jìn)行結(jié)算并匯總。
　　(2)交易盈虧結(jié)算包括對(duì)平倉頭寸盈虧和對(duì)未平倉合約浮動(dòng)盈虧的結(jié)算。
　　(3)對(duì)交易頭寸所占用的保證金進(jìn)行逐日結(jié)算。
　　(4)當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度是通過期貨交易分級(jí)結(jié)算體系實(shí)施的。
　　期貨交易所會(huì)員(客戶)的保證金不足時(shí)，會(huì)被要求及時(shí)追加保證金或者自行平倉;否則
　　其合約將會(huì)被強(qiáng)行平倉。
　　三、漲、跌停板制度
　　1.為保證金制度和當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算提供了條件。
　　2.我國期貨漲、跌停板制度的特點(diǎn)
　　我國期貨市場(chǎng)每日價(jià)格波動(dòng)限制設(shè)定為上一交易日結(jié)算價(jià)的一定百分比。
　　交易所對(duì)漲、跌停板的調(diào)整，一般具有以下特點(diǎn)：
　　(1)新上市的期貨合約，其漲、跌停板幅度一般為合約規(guī)定漲、跌停板幅度的2倍或3倍
　　(2)當(dāng)同方向連續(xù)漲、跌停板，遇國家法定長假或交易所認(rèn)為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)明顯變化時(shí)，交
　　易所可以根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整其漲、跌停板幅度。
　　(3)對(duì)同時(shí)適用交易所規(guī)定的兩種或兩種以上漲、跌停板情形的，其漲、跌停板為*6值。
　　出現(xiàn)漲、跌停板時(shí)的措施：
　?、僖詽q跌停板價(jià)格成交時(shí)，成交撮合實(shí)行平倉優(yōu)先和時(shí)間優(yōu)先的愿則;
　　②連續(xù)出現(xiàn)漲(跌)停板單邊無連續(xù)報(bào)價(jià)時(shí)實(shí)行強(qiáng)制減倉。
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