基金的募集、交易與登記
封閉式基金的發(fā)售
應(yīng)當自收到核準文件之日起6個月內(nèi)進行份額發(fā)售
募集期限一般為3個月
n發(fā)售價格采用1元基金份額面值+0.01元發(fā)售費用
n發(fā)售方式:網(wǎng)上、網(wǎng)下
封閉式基金合同生效的條件：
1.基金份額總額達核準規(guī)模的80%以上
2.持有人達200人以上
封閉式基金上市交易條件
1.募集符合《證券投資基金法》
2.合同期限為5年以上
3.募集金額不低于2億元人民幣
4.持有人不少于1000人
5.其它
封閉式基金交易規(guī)則
價格優(yōu)先、時間優(yōu)先
10%漲跌幅限制
T+1交割、交收
買入賣出申報數(shù)量應(yīng)為100份或其整數(shù)倍
封閉式基金的交易費用：不定期得高于成交金額的0.3%,起點5元,暫不收印花稅
開放式基金的發(fā)售
應(yīng)當自收到核準文件之日起6個月內(nèi)進行份額發(fā)售
募集期限一般為3個月
開放式基金的基金合同生效的條件
1.基金份額總額不少于2億份,募集金額不少于2億元人民幣
2.持有人達200人以上
開放式基金的認購渠道:商業(yè)銀行、證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)、專業(yè)基金銷售機構(gòu)、中國證監(jiān)會規(guī)定的其它具備基金代銷業(yè)務(wù)資格的機構(gòu)
開放式基金的認購步驟：開戶、認購、確認
開放式基金的收費模式：前端收費、后端收費
開放式基金認購份額的計算：
例如：某投資者認購鵬華盛世創(chuàng)新基金10,000元，所對應(yīng)的認購費率為1.2%。假定該筆認購金額產(chǎn)生利息5.20元。則認購份額為：
凈認購金額=認購金額/(1+認購費率)=10,000/(1+1.2%)=9,881.42元
認購費用=認購金額-凈認購金額=10,000-9,881.42=118.58元
認購份額=(凈認購金額+認購金額利息)/基金份額面值=(9,881.42+5.20)/1.00=9,886.62份
即：投資者投資10,000元認購本基金份額，在基金合同生效時，投資者賬戶登記有鵬華盛世創(chuàng)新基金9,886.62份。
股票基金、債券基金申購、贖回的原則：(1)未知價(2)金額申購、份額贖回
貨幣基金申購、贖回的原則：(1)確定價(2)金額申購、份額贖回
開放式基金申購費率不會超過申購金額的5%，贖回費率不會超過贖回金額的5%。贖回費在扣除手續(xù)費后，余額不得低于贖回費總額的25%。
貨幣市場基金通常申購贖回費率為0。一般從基金財產(chǎn)中計提不高于0.25%的銷售服務(wù)費。
基金申購成功后，T+1日登記，T+2日有權(quán)贖回。
基金贖回自有效贖回申請之日起7個工作日內(nèi)支付贖回款項。
巨額贖回的認定：單個開放日基金凈贖回申請超過基金總份額的10%
巨額贖回的處理方式：接受全額贖回、部分延遲贖回
基金的定期定額業(yè)務(wù)：固定時間、固定金額、指定開放式基金產(chǎn)品
基金定投的優(yōu)勢：1、進入門檻低2、降低風(fēng)險、攤薄成本
基金的非交易過戶：繼承、捐贈、司法強制執(zhí)行、其它
ETF份額的認購方式：現(xiàn)金認購和證券認購
ETF份額的申購和贖回的原則：
1、場內(nèi)：份額申購、份額贖回
2、場外：金額申購、份額贖回
l ETF份額申購、贖回的對價方式：
1、場風(fēng)：組合證券、現(xiàn)金替代、現(xiàn)金差額及其它對價
2、場外：現(xiàn)金
QDII基金申購與贖回的規(guī)定
場所：基金管理人的直銷中心、代銷機構(gòu)網(wǎng)點
原則：未知價、金額申購、份額贖回、當日申購贖回申請在規(guī)定時間可撤銷