估值與風(fēng)險(xiǎn)建模是什么
　　風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)是FRM一級(jí)考試第四門科目，在FRM一級(jí)中內(nèi)容占比30%，主要講解了債券的估值、期權(quán)(衍生品的一種)的估值以及相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)模型。
　　估值與風(fēng)險(xiǎn)建模介紹了與債券相關(guān)的所有內(nèi)容。包括債券的基本定義以及債券的性質(zhì)，債券的估值方法包括對(duì)債券和收益率的計(jì)量，論述了與債券風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的話題。
　　其中債券估值方法與債券風(fēng)險(xiǎn)是FRM一級(jí)考試復(fù)習(xí)的重難點(diǎn)。并且在“Risk Model”風(fēng)險(xiǎn)建模中市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量與管理不會(huì)在二級(jí)展開重復(fù)介紹，因此我們?cè)谝患?jí)階段就必須完全掌握：“Var”的概念、優(yōu)缺點(diǎn)、計(jì)算方法，以及Var的補(bǔ)充方法——壓力測(cè)試。