CFA三級(jí)部分:
  相對(duì)于2013年的官方教材,2014年CFA三級(jí)官方教材的變化較大,2014年的教材刪除了很多不重要的Reading,同時(shí)也提高了部分Reading的重要性。
  倫 理道德與職業(yè)準(zhǔn)則(Ethical and Professional Standards)、行為金融學(xué)(Behavioral Finance)、衍生工具在風(fēng)險(xiǎn)管理中的應(yīng)用(Risk Management Applications of Derivatives)、投資組合的交易、監(jiān)控和再平衡(Trading, Monitoring, and Rebalancing)、全球投資業(yè)績標(biāo)準(zhǔn)(Global Investment Performance Standards)這幾個(gè)Study Session的教材內(nèi)容與2013年相比基本上是一樣的。
  私 人財(cái)富管理(Private Wealth Management)中的低成本股票(Low-Basis Stock)這個(gè)Reading的名稱改成了高度集中的單資產(chǎn)頭寸(Concentrated Single-Asset Positions),同時(shí)考點(diǎn)(LOS)也由13年的四個(gè)增加到了14年的十二個(gè),重要性有很大的提升。
  機(jī) 構(gòu)投資者的投資管理(Portfolio Management for Institutional Investors)中的為養(yǎng)老金計(jì)劃分配權(quán)益資本(Allocating Shareholder Capital to Pension Plans)這個(gè)Reading在14年被刪除。
  組 合管理中的資本市場預(yù)期(Capital Market Expectations in Portfolio Management)中的金磚四國:暢想2050(Dreaming with BRICs: The Path to 2050)這個(gè)Reading在14年被刪除。
  資 產(chǎn)配置(Asset Allocation)中的資產(chǎn)配置(Asset Allocation)這個(gè)Reading在13年的基礎(chǔ)上增加了四個(gè)考點(diǎn),同時(shí)刪除了全球組合分散化的案例(The Case for International Diversification)這個(gè)Reading。
  全 球債券和固定收益衍生工具的組合管理(Portfolio Management of Global Bonds and Fixed-Income Derivatives)中的抵押貸款證券:對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)以捕捉相對(duì)價(jià)值(Hedging Mortgage Securities to Capture Relative Value)這個(gè)Reading在14年被刪除。
  權(quán)益類投資組合管理(Equity Portfolio Management)中的發(fā)展中國家的金融市場(Emerging Markets Finance)這個(gè)Reading在14年被刪除。
  其他類投資在組合管理中的作用(Alternative Investments for Portfolio Management)中的互換(Swaps)和商品遠(yuǎn)期和期貨(Commodity Forwards and Futures)這兩個(gè)Reading在14年被刪除。
  風(fēng)險(xiǎn)管理(Risk Management)中的貨幣風(fēng)險(xiǎn)管理(Currency Risk Management)這個(gè)Reading在14年被替換成了貨幣管理簡介(Currency Management: An Introduction),所有的考點(diǎn)也被重新表述。
  業(yè)績?cè)u(píng)估和歸因(Performance Evaluation and Attribution)中的全球投資組合的業(yè)績?cè)u(píng)估(Global Performance Evaluation)這個(gè)Reading在2014年被刪除?! ?div style="text-align: center;">