中國(guó)稅務(wù)報(bào)：限售股避稅全攻略

　　以前的上市公司(特別是國(guó)企)，有相當(dāng)部分的法人股。這些法人股跟流通股同股同權(quán)，但成本極低(即股價(jià)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)全由流通股股東承擔(dān))，*10不便就是不能在公開市場(chǎng)自由買賣。后來通過股權(quán)分置改革，實(shí)現(xiàn)企業(yè)所有股份自由流通買賣。
 

　　限售股只有在解禁期后轉(zhuǎn)讓才能消除征稅的印記。因此，個(gè)人通過無償贈(zèng)與直系親屬方式是無法避稅的，無論贈(zèng)與行為發(fā)生在解禁日前還是解禁日后。

　　個(gè)人通過假離婚將限售股轉(zhuǎn)移給另一方，另一方再轉(zhuǎn)讓時(shí)不征稅，從而達(dá)到避稅的目的，這種方法和方法一一樣不靠譜。因此，即使假離婚，也不能改變限售股的性質(zhì)。

　　這一方法財(cái)稅[2010]70號(hào)文件已經(jīng)明確給予否定了。即在個(gè)人用限售股認(rèn)購或申報(bào)ETF基金份額的緩解，個(gè)人限售股轉(zhuǎn)讓就必須要征收個(gè)人所得稅，無法避稅。

　　這一方法實(shí)際上是我們對(duì)于財(cái)稅[2009]167號(hào)文件的誤解。并不是說限售股只有在二級(jí)市場(chǎng)轉(zhuǎn)讓才征稅，通過其他途徑轉(zhuǎn)讓，只要發(fā)生了限售股轉(zhuǎn)讓行為，取得了收入，都應(yīng)該征稅。

　　該方法著眼點(diǎn)在于，既然稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)于限售股實(shí)行證券機(jī)構(gòu)預(yù)扣稅款，那我就不通過證券公司，而是直接采用協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式進(jìn)行現(xiàn)金交割，規(guī)避證券公司預(yù)扣。這一方法在財(cái)稅[2010]70號(hào)文件也行不通。因?yàn)?，?duì)于協(xié)定轉(zhuǎn)讓，財(cái)稅[2010]70號(hào)文件規(guī)定實(shí)行先稅后過戶的方式，也就是說，個(gè)人通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓限售股，只有完稅后，證券登記結(jié)算公司才給予辦理股權(quán)過戶手續(xù)。同時(shí)，財(cái)稅[2010]70號(hào)文件文對(duì)于協(xié)議轉(zhuǎn)讓中轉(zhuǎn)讓收入的核定也有明確規(guī)定。

　　由于目前證券公司預(yù)扣限售股轉(zhuǎn)讓的個(gè)人所得稅是直接在證券公司所在地的稅務(wù)機(jī)關(guān)入庫。同時(shí)，個(gè)人所得稅屬于中央、地方共享稅。因此，對(duì)于這筆意外所來的稅款，部分地方政府直接出臺(tái)了相關(guān)規(guī)定，對(duì)于在本地繳納的限售股轉(zhuǎn)讓個(gè)人所得稅，地方財(cái)政可以按實(shí)得稅款給予個(gè)人部分退稅。比如新聞媒體所稱的江西湘潭、西藏等地政府就出臺(tái)了類似的規(guī)定。當(dāng)然，這種方式我們不能稱之為一種避稅行為。因此，這種形式的退稅和稅務(wù)機(jī)關(guān)是沒有關(guān)系的。稅務(wù)機(jī)關(guān)已經(jīng)依法征稅了，全國(guó)對(duì)于限售股轉(zhuǎn)讓個(gè)人所得稅的征稅政策是統(tǒng)一的。只不過是在稅務(wù)機(jī)關(guān)將征收的稅款繳入國(guó)庫到地方財(cái)政后，地方財(cái)政按照實(shí)際所得的財(cái)力給予個(gè)人的稅款返還以吸引稅款。這個(gè)不屬于稅務(wù)機(jī)關(guān)監(jiān)管的避稅范疇。因此，對(duì)于通過這種形式取得稅收返還，降低個(gè)人限售股轉(zhuǎn)讓個(gè)人所得稅稅負(fù)的行為，不屬于稅收違法行為，個(gè)人無違法風(fēng)險(xiǎn)。

　　這一方法是目前*10一種符合現(xiàn)行規(guī)定的限售股轉(zhuǎn)讓避稅的可行方法。根據(jù)財(cái)稅[2009]167號(hào)文件的規(guī)定我們知道，限售股只有在解禁期前孳生的送、轉(zhuǎn)股才屬于應(yīng)征稅的限售股范圍。如果限售股在解禁期后送、轉(zhuǎn)股，這些孳生的股份就不再屬于應(yīng)征稅的限售股范圍。而上市公司實(shí)行大比例送、轉(zhuǎn)股后，股票價(jià)格會(huì)大比例下降，由于此時(shí)孳生出來的送、轉(zhuǎn)股不征收個(gè)人所得稅，上市公司在限售股解禁期后大比例送、轉(zhuǎn)股，會(huì)有效降低個(gè)人股東轉(zhuǎn)讓限售股的個(gè)人所得稅稅負(fù)。

 

掃一掃微信，*9時(shí)間獲取注冊(cè)稅務(wù)師考試報(bào)名時(shí)間和考試時(shí)間提醒

 高頓網(wǎng)校特別提醒：已經(jīng)報(bào)名2014年注冊(cè)稅務(wù)師考試的考生可按照復(fù)習(xí)計(jì)劃有效進(jìn)行！另外，高頓網(wǎng)校2014年注冊(cè)稅務(wù)師課程已經(jīng)開通，通過針對(duì)性地講解、訓(xùn)練、答疑、?？?，對(duì)學(xué)習(xí)過程進(jìn)行全程跟蹤、分析、指導(dǎo)，可以幫助考生全面提升備考效果。
 
　　報(bào)考指南： 2014年注冊(cè)稅務(wù)師考試報(bào)考指南 
　　考前沖刺：注冊(cè)稅務(wù)師考試試題   考試輔導(dǎo)
        考試備考：注冊(cè)稅務(wù)師免費(fèi)題庫  網(wǎng)絡(luò)課程