CFA三級IPS不是中文,CFA三級IPS寫作是英文考試,IPS的撰寫所占的比重和篇幅比較大,CFA三級考試中加入的IPS寫作考察模塊能迅速反應出考生的實操能力。
 
  一、CFA考試IPS寫作是什么?
  IPS全稱:investment policy statement,只有CFA三級考試中才有,CFA的IPS主要是指根據(jù)客戶的預期收益、風險承擔能力、流動性需求、投資周期、稅收因素以及其它個人投資約束建立的關于投資者的計劃書,也可以理解為檔案,根據(jù)這一計劃書,結合可選擇的投資產品,為投資者建立個性化的投資組合。
  IPS根據(jù)投資者類別劃分為兩門科目,個人IPS(Private wealth management)與機構IPS(portfolio management for institutional investors)。顧名思義,個人IPS是基金經理為高凈值個人客戶進行資產管理,而機構IPS是基金經理針對養(yǎng)老金、基金會、保險公司、銀行等機構進行投資組合管理。
  因為CFA三級考試中每年鐵打不動的兩個個人IPS兩個機構IPS,以及一個與個人IPS關聯(lián)極其緊密的Behavioral Finance,加起來就有5個case,可謂占據(jù)了上午題的半壁江山。如果IPS不能寫好,那上午題基本上就以失敗告終。
  二、CFA三級考完能申請CFA證書嗎?
  CFA三級考完是否能申請CFA證書,需要看你是否滿足CFA證書的其他申請條件,如果未滿足則需要滿足CFA證書所有申請條件后再申請CFA證書。
  CFA證書申請條件:
  1、依次通過三個級別的考試;
  CFA考試由三個級別組成,每個級別的考試時間均為6個小時。通過三個級別的考試一般需要2-5年的時間。每個級別的考試次數(shù)沒有限制,考生可以無限次參加每一個級別的考試。
  2、具有四年或以上的CFA認可的與投資決策過程相關的專業(yè)工作經驗(相關經驗可在CFA考試前、考中、考后積累);
  3、提交兩封引薦人Sponsor的推薦信;
  兩位引薦人要求分別是CFA協(xié)會的常規(guī)會員(regular member)和申請人的主管(supervisor),二名引薦人中至少要有一名是申請人正在申請的協(xié)會會員。
  4、申請成為CFA及所在地協(xié)會的會員資格(membership);
  5、承諾遵守CFA協(xié)會的道德與行為準則。
  CFA三級IPS寫作是英文考試,有一定的難度,CFA三級考生在備考時一定要多花些時間在IPS寫作上。
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