IPS全稱：investment policy statement，只會出現(xiàn)在CFA三級考試當中。CFA的IPS主要是指根據客戶的預期收益、風險承擔能力、流動性需求、投資周期、稅收因素以及其它個人投資約束建立的關于投資者的計劃書，也可以理解為檔案。根據這一計劃書，結合可選擇的投資產品，為投資者建立個性化的投資組合。
 

 
　　CFA三級IPS寫作難在哪兒？
　　在CFA三級考測中,IPS的撰寫所占的比重和篇幅大,對英文非母語的多數(shù)中國考生來說,也是比較陌生,很多同學因為沒有經歷過專業(yè)的訓練,在這個部分失分較多導致CFA三級沒有通過。
　　CFA三級考試區(qū)別于一級、二級,更多考察考生的投資組合的實際操作能力,CFA三級考試中加入的IPS寫作考察模塊即能迅速反應出考生的實操能力!
　　CFA Level III Morning session是essay寫作和簡答題,10題左右,其中大部分的分數(shù)分布在IPS(Investment Policy Statement)寫作上(我腦子里又回響起了RRTTLLU的魔咒),Afternoon session和二級形式相同,但內容更偏重portfolio management.另外還包含了相當繁瑣的GIPS.
　　CFA三級是完全的案例分析和實操論述,根據知識儲備評估投資績效,獨立撰寫IPS投資報告.評定投資組合的績效標準、投資風險、基準誤差和國際比較,分析組合期望收益和風險以判定組合及動態(tài)決策組合.
 

 
　　備考CFA三級攻略
 
　　CFA的備考攻略有很多個版本，但是一定不要去照搬照抄，找到適合自己的才是最重要的。
　　本人也是經歷過CFA三級考試的，成績還算不錯。下面就講一下我的備考方法。
　　首先是上午的考試。上午的考試過一遍教材就可以了，其余的時間要用在習題和past exam上。因為上午的考試的題目不同于一級二級的客觀題，它是主觀的essay questions。在回答問題的時候，很多考生都盡可量的寫滿。因為在文科生的思維里，只要寫滿總會有一點會扣上題目。但是這樣做往往是只做了兩個答題就到時間了。所以，題答在點子上才是得分的關鍵。做past exam就可以讓你清楚的認識到出卷老師想要的答案是什么。
　　其次是下午的考試和二級差不多，難度有所下降，考試的內容確是不同的。建議把課后習題和NOTES看兩遍，基本就可以了。
　　學姐在這里還要多說一句，盡量長時間備考，合理的做出自己的計劃，最后三周拿出來沖刺。凡事都需要細心和耐心，加油，你會成功的！